Der plötzliche Anstieg der Hypothekenzinsen und die hohen Kosten für Baumaterialien haben den Immobilienmarkt in den Jahren 2022 und 2023 gedämpft. Wie sieht es nach der Stabilisierung im Jahr 2024 mit dem Jahr 2025 aus? Zu welchem Zinssatz können wir nächstes Jahr in Belgien Kredite aufnehmen? Elemente der Reaktion.
Der rasante Anstieg von 2022 ist vorbei, der Höhepunkt von 2023 ist erreicht und 2024 war das Jahr des langsamen Abstiegs. Die Hypothekarzinskurve ist wieder etwas ruhiger gewordenwie ein Flugzeug, das nach einer langen Reise voller Turbulenzen landet.
Wo Käufer im Herbst 2023 noch Kredite über die 3,5-Prozent-Marke hinaus zu einem festen Zinssatz über 20 Jahre aufnehmen mussten, Am Jahresende liegt dieser Wert eher bei 3 %laut mehreren Vergleichern. Eine Zahl, die vor zwei Jahren, wenige Monate nach Ausbruch des Krieges in der Ukraine, praktisch verschwunden war. Damals explodierten die Zinsen regelrecht, nachdem sie während der Corona-Krise einen Tiefpunkt erreicht hatten.
Die im Jahr 2024 nach diesen Turbulenzen verzeichnete Senkung der Zinssätze wurde insbesondere durch den Rückgang der Inflation und die … ermöglicht schrittweise Senkung der Leitzinsen der Europäischen Zentralbank (BCE) zu mehreren Zeiten im Jahr. Revisionen, die zu einer Entlastung der Hypothekarkredite führten.
„Die EZB hat ihre Leitzinsen am 23. Oktober erneut um 25 Basispunkte auf 3,25 % gesenkt. Vor Juni lag der Einlagensatz noch bei 4 %. Diese sukzessiven Kürzungen zielten darauf ab, die Inflation einzudämmen und die wirtschaftliche Lage in Europa zu verbessernwas weiterhin düster ist“, bemerkt John Romain, CEO des Finanzberatungsunternehmens Immotheker-Finotheker.
Zukünftige EZB-Kürzungen wurden bereits absorbiert
Die Logik würde vorschreiben, dass diese Flaute auch im Jahr 2025 anhalten wird weitere Senkungen der EZB-Leitzinsen werden erwartet. Allerdings sind die Reduzierungen vom Markt teilweise bereits vorweggenommen worden und dürften geringere Auswirkungen haben als in den vergangenen Monaten. Tatsächlich hat die EZB bereits eine Reihe von Faktoren berücksichtigt und rechnet mit Zinssenkungen, die die Märkte insbesondere bei Ersparnissen kurzfristig noch weitergeben werden. Aber für längerfristige Produkte, wie zum Beispiel ein Hypothekendarlehen, Das Potenzial für einen Rückgang wird im nächsten Jahr geringer sein», Spezifiziert Charlotte de Montpellier, Ökonomin bei ING.
„Trotz allem, Es wird erwartet, dass sich der Abwärtstrend fortsetzt. Kurzfristig rechnen wir tatsächlich mit einem Rückgang der Zinsstrukturkurve. Aber wir dürfen nicht vergessen, dass es tatsächlich Auswirkungen sowohl auf den Hypothekenaspekt als auch auf die Ersparnisse geben wird“, fügt Brecht Coene von der Vergleichsseite guide-epargne.be hinzu.
Wenn die Tarife des Instituts sorgfältig geprüft werden, werden laut John Romain andere Elemente ins Spiel kommen. „Es gibt offensichtlich die Wahl von Donald Trump, der versprochen hat, protektionistische Maßnahmen zu ergreifen und verschiedene Zölle einzuführen. Da der Dollar gegenüber dem Euro bereits sehr stark ist, wird dies den alten Kontinent belasten. A Ein weiteres wichtiges Element, das man im Auge behalten sollte, wird die Entwicklung der geopolitischen Situation sein. Was wird insbesondere in Syrien passieren? Wie wird sich der Ölpreis entwickeln? Der Zeitraum ist unsicherer. Alles, was sich auf die Wirtschaft auswirkt, kann einen Einfluss auf die Zinsen haben.“
„Wir müssen sehen, welche tatsächlichen Auswirkungen ein solches Ereignis auf die europäische Wirtschaft hat“, urteilt der ING-Spezialist. Sollte der Ölpreis tatsächlich explodieren und Inflation verursachen, könnte die EZB ihre Position überprüfen. Aber Das erste Risiko in Belgien betrifft eher die Aufrechterhaltung der öffentlichen Finanzen. Das Land hat noch keine Regierung, keinen neuen Haushalt. Dies kann Marktängste hervorrufen, die Verschuldung erhöhen und die Zinsen in die Höhe treiben. Für 2025 ist dies das Hauptrisiko, auf das ich hinweisen möchte.
Eine gute Verhandlungsbilanz
Zusätzlich zu diesen eher „makroökonomischen“ Elementen gibt es auch noch das persönlichere Element, das den von einer Bank erhaltenen Zinssatz beeinflusst. „Der Zinssatz hängt zwar von den Marktbedingungen ab, aber Wir dürfen die Bedeutung der von den Banken vorgenommenen Klassifizierung zwischen guten und weniger guten Dateien nicht außer Acht lassen. Was kauft der Kreditnehmer zum Beispiel? Mit welchem finanziellen Beitrag präsentiert er sich? Wie viel vom Kaufpreis möchte er leihen? Hat er weitere Produkte in seiner Bank? All diese Elemente können auch die erzielte Rate beeinflussen“, erinnert sich John Romain.
„Es gibt wieder mehr Spielraum für Tarifverhandlungen beim Immobilienkauf, sagt Brecht Coene. Bei den Immobilienpreisen hingegen ist ein kurzfristiger Rückgang weiterhin schwer vorstellbar. Käufer können einfach leichter einen Kredit aufnehmen.“
In seinen neuesten Prognosen hat die Bundesplanungsamt stellte fest, dass nach „dem deutlichen Rückgang der privaten Wohnungsinvestitionen in den Jahren 2022 und 2023 sowie im ersten Halbjahr 2024, allerdings in weniger ausgeprägter Weise, […] Im Jahr 2025 dürfte das Wachstum vor dem Hintergrund eines leichten Rückgangs der Hypothekenzinsen wieder positiv werden und anhaltendes Wachstum der Kaufkraft.“
Die seither erfolgte Bestätigung der Senkung der Registrierungsgebühren in Wallonien von 12,5 % auf 3 % für Erstkäufer dürfte ebenfalls für eine Erholung im Immobiliensektor, insbesondere in, sorgen Entlastung des Finanzierungsbedarfs der Käufer.
Der Rückgang der Zinssätze in den letzten Monaten hat es den Käufern ermöglichtLeihen Sie sich etwas mehr aus, für weniger Geldals letztes Jahr zur gleichen Zeit. Dies stellt die Professional Credit Union (UPC) fest, die den Privatkreditsektor vertritt Der für den Kauf eines Eigenheims aufgenommene Betrag ist im dritten Quartal 2024 gestiegengegenüber 2023 um rund 10.000 Euro auf durchschnittlich fast 202.000 Euro. Die gleiche Aufwärtsbewegung ist bei Baukrediten und Kombinationen aus Kauf und Renovierung zu beobachten.
Die Entscheidung für den Festzins bleibt bei der Mehrheit der Belgier88 % unterzeichnen diese Option bei der Kreditvergabe. „Trotz des Zinsrückgangs legen die belgischen Verbraucher daher weiterhin großen Wert auf Sicherheit“, betonte der UPC zu den Zahlen für das dritte Quartal 2024. Durch die Hinzufügung von Krediten mit variablem Zinssatz, begleitet von einer anfänglichen Zinsbindungsphase von Mindestens 10 Jahre, es sind sogar 95 % der Kredite betroffen.
„Der feste Zinssatz ist in der Regel höher und sollte nur bei wirklich niedrigen Zinsen bevorzugt werden, um ihn längerfristig abzusichern. Aber das müssen wir erkennenEs geht darum, weniger Risiko einzugehen, indem man etwas mehr bezahlt. Belgien stellt in diesem Punkt eine gewisse Ausnahme dar, während variable Zinsformeln beispielsweise in den Niederlanden oder Deutschland erfolgreicher sind. Derzeit besteht zwar die Möglichkeit einer kurzfristigen Reduzierung, ich würde mich jedoch für einen variablen Zinssatz entscheiden“, fügt John Romain hinzu.
Im Jahr 2025 dürfte sich die Erholung am Immobilienmarkt fortsetzen Zinssätze, die geringfügiger um das aktuelle Niveau schwanken könnten. Kurz gesagt, eine Reiseflughöhe.
