Die Messlatte liegt hoch, sehr hoch für Pensionsfonds- und Investmentfondsmanager. Wir freuen uns auf die Performance unseres Einlagen- und Investmentfonds für das Jahr 2024.
Wird es dem CEO Charles Emond und seinem Team aus Caisse-Managern gelingen, im Vergleich zu den hohen Renditen auf verschiedenen Finanzmärkten wettbewerbsfähige Renditen zu erzielen?
Allein das Barometer der Toronto Stock Exchange, der S&P/TSX-Index, meldete im Jahr 2024 eine Gesamtrendite (mit Dividenden) von 21,7 %.
Noch effizienter ist der S&P 500 der New York Stock Exchange. Der weltweit größte Aktienindex explodierte um 25 %.
Wichtige Tatsache: Für uns in Kanada erreicht dieser majestätische Anstieg von 25 % (in US-Dollar) des S&P 500, einmal in kanadische Dollar umgerechnet, 36 %. Der amerikanische Dollar ist 1,44 kanadische Dollar wert.
Der andere große amerikanische Aktienindex, der eine spektakuläre Performance verzeichnete, ist der NASDAQ, der die großen multinationalen High-Tech-Unternehmen vereint.
Der NASDAQ beendete das Jahr 2024 mit einem Plus von 28,6 %, ohne Berücksichtigung der Dividendenrendite. Kanadische Anleger, die Indexfonds halten, die den NASDAQ nachahmen, erzielen somit eine Rendite in kanadischen Dollar von 41 %.
1. Wurde das Jahr 2024 auch andernorts auf der Welt bezahlt?
Ja, aber in geringerem Maße. Hier ist die Gesamtrendite (mit Dividenden) anderer wichtiger ausländischer Aktienindizes in kanadischen Dollar.
– MSCI World ohne die USA: 14,2 %
– MSCI EAFE (Europa, Australasien, Fernost): 13,2 %
– MSCI Europe: 11 %
– MSCI Pacific (Japan, Australien, Hongkong): 16,8 %
– MSCI Emerging Markets: 17,3 %
2. HAT SICH DER ANLEIHEMARKT IM JAHR 2024 ERHOLT?
Da die Zinsen zwischen März 2022 und April 2024 stark anstiegen, erlebte der Markt für festverzinsliche Wertpapiere ebenso wie der Markt für handelbare Anleihen zuvor magere Jahre.
Ab Juni letzten Jahres änderte der Markt seinen Kurs, als die Bank of Canada eine Reihe von Leitzinssenkungen einleitete.
Infolgedessen sind die FTSE Canada-Anleihenindizes wieder im Aufwind. Staatsanleihen beendeten das Jahr mit einem Plus von 4,9 %. Mittelfristige kanadische Anleihen erzielten eine Rendite von 4,2 % und langfristige Anleihen nur 1,3 %.
3. Wie hoch ist die Rendite des Fonds?
Mit einem sehr vereinfachten, ausgewogenen Portfolio, das nur aus drei Indexfonds (ETFs) besteht, die an der Toronto Stock Exchange erworben werden können, sind dies die im Jahr 2024 erzielten Renditen, laut Berechnungen der Firma Aubin Actuaire Conseil.
Das typische Portfolio besteht zu 50 % aus kanadischen Anleihen (iShares XBB), zu 25 % aus kanadischen Aktien (iShares XIC) und zu 25 % aus globalen Aktien (iShares).
Mit einem etwas riskanteren, ausgewogenen Portfolio, das dieses Mal zu 35 % aus kanadischen Anleihen, zu 32,5 % aus kanadischen Aktien und zu 32,5 % aus globalen Aktien besteht, steigt die im Jahr 2024 erzielte Rendite auf 18,1 %.
Die Herausforderung der Caisse im Jahr 2024? Wir berichten von einer Rendite zwischen 15 % und 18 %!
